OKEx Insights: 2020年，区块链行业【yè】“十大历史记录”盘点

2020的区块链行业，有太多故事值得书写。

PayPal、Square、MassMutual、MicroStrategy、鲁弗【fú】投资等一众华【huá】尔街机构/公司【sī】大踏【tà】步入场加密货币;DeFi锁仓金额从5亿美金暴【bào】涨【zhǎng】至223亿美金，DeFi生态全面爆发;比【bǐ】特币价格从3000美金【jīn】上涨至24000美【měi】金【jīn】，屡创历史新高;稳定币发【fā】行【háng】量稳步增长，市值屡【lǚ】创【chuàng】历史记录......这一切【qiē】都在【zài】指向一【yī】个结果：我们【men】为之奋斗的区块链，正【zhèng】从某个阴郁【yù】角落走【zǒu】向舞台【tái】中央，镁光灯下，我【wǒ】们又该如何审视【shì】2020这一年?

此【cǐ】外，在【zài】“3·12”期间，金【jīn】融行业创下了6个交易日发生3次熔【róng】断的丰功伟绩，让众多华尔街资本们“惊掉了下【xià】巴”;美联储连续两次【cì】紧急降【jiàng】息，联【lián】储利【lì】率下调接近0;比【bǐ】特币价格从【cóng】最高10000美元下【xià】跌至3700美元【yuán】。

2020年的区块链行业，有太多不平凡的瞬间值得被记录。

1、全球机构管理加密货币资金体量飙涨超6倍，创历史记录

2020年，比特币【bì】投资者出现“结【jié】构性”变化，加密市场【chǎng】的【de】主要投资者已从散户变【biàn】成【chéng】以对冲基金。

根【gēn】据资产【chǎn】管理公司CoinShares的最新【xīn】数据，2020年1月份至12月份下旬，加密【mì】货币基金和产【chǎn】品的总资金流入量【liàng】达到56亿美元，较2019年增长超【chāo】过600%。这使得【dé】加【jiā】密【mì】基【jī】金管理资【zī】产在【zài】2020年提升至近190亿【yì】美元，与2019年【nián】年底的【de】25.7亿美【měi】元相比，涨幅为639%，机构资金流【liú】入量创下历史记录。

这些机构/公司包括Paypal、Grayscale、Fidelity Investments、MicroStrategy、Galaxy Digital、Square、MassMutual、古【gǔ】根汉姆宏观机【jī】会基金、BlockFi、三箭资本、罗斯柴尔【ěr】德投资公司等，未【wèi】来我们必将【jiāng】看【kàn】到更多新的机【jī】构，进入【rù】比【bǐ】特币投【tóu】资者【zhě】名【míng】单【dān】。

以管理53亿美元的古根汉【hàn】姆【mǔ】宏观【guān】机会基金为例，根据【jù】公开披露信息，该公司【sī】已【yǐ】通【tōng】过美【měi】国SEC批准，将把旗下价值53亿美【měi】元的宏【hóng】观机会【huì】基金的10%通过灰度比特【tè】币信托(GBTC)投资比特【tè】币。

2、COVID-19让加密货币出现历史上首次大范围采用

疫情推动加密货币大范围采用，在加密货币史上系首次。

在COVID-19的负【fù】面影响下，全【quán】球各主要经济体开启【qǐ】大【dà】力度的【de】经济刺激计划【huá】，美联储【chǔ】资产负债表【biǎo】也从3万亿美元暴涨至7万亿美元【yuán】，超发货币成为刺激投资【zī】者进驻加密领域【yù】的最【zuì】主要因【yīn】素。

根据灰度2020投资【zī】者研究报告，超【chāo】过66%的【de】比特币【bì】投资者认为，COVID-19成为他【tā】们【men】投资比【bǐ】特币的关键因素。2020年8月【yuè】，摩根大通(JPMorgan)的分析师调查发现，在COVID-19大流行【háng】的趋势下，较年【nián】轻【qīng】的散【sàn】户投资者正将【jiāng】过剩的流动性资产【chǎn】配置在了【le】比【bǐ】特币上。

灰度2020投资者【zhě】研究报告【gào】显示，投资【zī】者之所以会做【zuò】出这样【yàng】的改【gǎi】变，投资者认【rèn】为比【bǐ】特币与【yǔ】避险资产有相同属性。他们认【rèn】为，比特币拥有稀缺性、可验证性【xìng】、并且与全球市场没【méi】有具体相关性，以及它不受【shòu】政府机【jī】构【gòu】控制的事实，使得比特【tè】币【bì】类似于【yú】传统的避险投资。这也是他们选【xuǎn】择比特币【bì】的原因之一。

根据灰度【dù】投【tóu】资者研究报【bào】告，将比【bǐ】特【tè】币【bì】视为避【bì】风【fēng】港的最【zuì】大的年龄在9-22岁之间。这【zhè】个投资者群【qún】体已度【dù】过了三次衰退，房【fáng】地产、防御性股票和债券等传统的防御性工具在对冲市【shì】场衰退时失去了吸引力。随着对传统避险资产的【de】信心【xīn】受到考验，投资者正积极寻找【zhǎo】合适的替【tì】代【dài】品。

3、2020年，加密货币总市值变化幅度创历史纪录

2020年【nián】比特币的表现可以用“出【chū】众【zhòng】”来形容。

“3·12”期间比特币最低触及3800美元，9-22比特币【bì】最高触及28424美元【yuán】，与今年低点相比涨幅【fú】超过【guò】470%，与年初相比涨【zhǎng】幅超过200%。同时，比特币【bì】市值创【chuàng】下了4960亿美元的记录【lù】，约等于【yú】3.27万【wàn】亿人民币，加密货【huò】币【bì】市场市值达【dá】到7332.65亿美元。

根【gēn】据coingecko数据，9-22，加密货【huò】币总【zǒng】市值达【dá】到3078亿美金的阶段性高点，一【yī】个月后的9-22，总市【shì】值蒸发至【zhì】1745亿美元，蒸发规模达到57%，此后，加【jiā】密市【shì】值【zhí】一路【lù】上涨至7415亿美元，涨幅【fú】220%。

这是加密货币市【shì】值在【zài】非熊市期间的最大跌幅，同【tóng】时也创下年内【nèi】最【zuì】大市值【zhí】。

数据来源：coingecko

回顾【gù】历史，加密货币总【zǒng】市值【zhí】自2018年【nián】12月份【fèn】触底1010亿美金【jīn】以来，一直处于上升状态，市场普遍观点认为2018年12月份【fèn】之后【hòu】便上【shàng】一轮熊市的【de】结束，新一轮【lún】牛市的开始。

此后【hòu】，9-22加密货币总市值达到阶【jiē】段【duàn】性顶【dǐng】点的3590亿美金。在【zài】随后长达六【liù】个【gè】月的回调中，最低点出现在2019年12月18日1768亿美金【jīn】，回【huí】调幅度也【yě】才51%。因此，无论是时【shí】间还是【shì】回调幅度，都无法与【yǔ】“3·12”比【bǐ】拟。“3·12”期【qī】间【jiān】，比【bǐ】特币价格从9-22最高【gāo】10300美元，下【xià】跌【diē】至9-22最低3800美元，跌幅达到63%。

因此，无论是从涨跌【diē】幅，还是市值【zhí】变化，2020年的加【jiā】密货币市场都值得记录【lù】。

4、DeFi全面爆发，市值、锁仓量创历史纪录

如果【guǒ】要用一个词概括2020年加密领域的创新，最【zuì】有代表【biǎo】性的要属【shǔ】DeFi(去中心化金融【róng】)了。在【zài】加密市场【chǎng】从【cóng】复苏到牛市的过程中，DeF在今年【nián】经【jīng】历了【le】崛起、爆发、稳定的几个【gè】阶段【duàn】，出【chū】现【xiàn】了创新性的玩法。2020年6月，以Compound为代表的DeFi项【xiàng】目推出“流【liú】动【dòng】性【xìng】挖矿【kuàng】”计划，引爆了DeFi市场。

9-22，据DeFiMarketCap显【xiǎn】示，DeFi总【zǒng】市值突破100亿美【měi】元【yuán】，DeBank数据显【xiǎn】示，DeFi锁【suǒ】仓【cāng】代币资产【chǎn】总【zǒng】价值突【tū】破【pò】40亿美元。9-22月，流动性挖矿迎来爆发式增长，也【yě】给DeFi生态带【dài】来了巨量的【de】资【zī】金和用户。10月，伴随流动性挖矿热潮褪【tuì】去，DeFi开始【shǐ】进【jìn】入【rù】冷静稳定期，但锁定在DeFi协议中的资金仍在缓慢增加。

截至9-22，DeFi市【shì】值已达到【dào】197.74亿美元【yuán】，锁仓量达到223.9亿美元。1月初，DeFi中锁定价值仅为【wéi】8.5亿美【měi】元，这意【yì】味着【zhe】DeFi生态价值在2020年增长了2534.11%。

2020年DeFi锁仓量变化 数据来源：DeBank

这些数【shù】据都印证了【le】DeFi的市场【chǎng】刚【gāng】需与发展【zhǎn】潜力【lì】，也成为区块链基础之上的金【jīn】融创新产品越来越成熟的【de】标志。

5、以太坊网络平均手续费创下历史新高

根据Blockchair的数据【jù】，9-22，以【yǐ】太坊平均手【shǒu】续费达【dá】到11.75美元、中【zhōng】位【wèi】数手续费【fèi】则上【shàng】升【shēng】至6.34美【měi】元，意即散户投资者只是进行一次普通的ETH转帐就须支【zhī】付75元，而ERC-20代币传输及【jí】与智能合约互动的成本可能要高出【chū】许多倍。

以最火【huǒ】爆的DeFi项【xiàng】目(如Uniswap、Balancer、Sushiswap)为【wéi】例【lì】，想【xiǎng】维持均速交易时间【jiān】，所需【xū】的Gas Price约为470 Gwei，平均手续费要花到【dào】50美元，即425元。

与【yǔ】6月平均30 Gwei相【xiàng】比，两个【gè】月内暴涨【zhǎng】16倍;而【ér】在今年1月至3月，Gas Price平均仅为13Gwei，也就是说与年初相比，9月份以【yǐ】太【tài】坊手【shǒu】续费暴【bào】涨36倍，以太坊手续费达到历史新【xīn】高【gāo】。

以太坊手续费变化趋势

此外，在2020年【nián】，以太坊矿【kuàng】工在DeFi最火爆的9月【yuè】份，每小时能【néng】够赚取超【chāo】过500,000美元的手续费，达到【dào】历史新高。

6、灰度投资增持加密货币速度创历史记录

“机构入【rù】场”这个词对2020年的【de】加【jiā】密市场来说，一点也不陌生，甚至可以说，这是今年与往年【nián】市场最【zuì】显著不【bú】同的特征之【zhī】一。2020年【nián】，众多华【huá】尔街金融机构、公司在加【jiā】速跑【pǎo】步入场，其中灰【huī】度最【zuì】为“出众【zhòng】”，被【bèi】称为今年最大的比特【tè】币巨【jù】鲸。

根据【jù】BitcoinTreasuries数据，灰度投资公司(Grayscale Investment)旗下的比特币信【xìn】托【tuō】基金目【mù】前持有572,644枚【méi】比特币，价值153.46亿美【měi】金。去年12月【yuè】，报告指出灰度管理的比特【tè】币【bì】仅超过20.3万个，这意味着灰度在2020年持有的比特币【bì】数量【liàng】增【zēng】加了182%。

灰度比特币信托持仓量变化 数据来源:QKL123

在2020年【nián】5月比特币减半之后【hòu】，灰度以平均每天超过1000BTC的入金速度成为焦点。自6月至今【jīn】，除比特币之外【wài】，灰【huī】度还【hái】不断增持【chí】ETH、BCH、ETC、LTC、ZEC等加密【mì】资产。截至9-22，灰度的资产管【guǎn】理规【guī】模(AUM)已达到190亿美元【yuán】，这一数据较其8月初(58亿美元)相比增长了227.58%。

灰度加密信托基金持仓变化 数据来源:QKL123

较往年【nián】相【xiàng】比【bǐ】，灰【huī】度投资管理公司投资加【jiā】密货币的速度创下了【le】纪录，同时也成为了目【mù】前【qián】持仓数量及数额最大的【de】机构公【gōng】司。而灰【huī】度之【zhī】所以大量买入比特【tè】币，背后的主要【yào】原因其一是今年全【quán】球宏观经济形势的【de】变化，其二是机构和专【zhuān】业投资者对比特币【bì】的【de】看【kàn】好。

7、USDT等稳定币发行速度创历史记录

2020年加【jiā】密货【huò】币领域市值增长最快的，不是因为DeFi爆发【fā】而快速发展的以太坊，也不是灰度【dù】增持【chí】加密货【huò】币的速【sù】度，而是美元稳【wěn】定币USDT。作为【wéi】与加密资产连接的货【huò】币媒介，稳定币市【shì】一直是加密【mì】市场【chǎng】的刚需。而USDT作为稳【wěn】定币市场【chǎng】的龙头，占据【jù】着【zhe】稳定币总市值【zhí】的四分之【zhī】三以上，其【qí】需求变化与市场息息【xī】相关【guān】。

2020年迄【qì】今，前五大数字货币中，市值【zhí】增幅最快的是USDT。根【gēn】据coingecko最新数【shù】据显示【shì】，9-22，USDT市值【zhí】达到209.85亿美元【yuán】，较2020年初的42.85亿美元相比，市【shì】值【zhí】增【zēng】长了【le】超5倍。以【yǐ】目前【qián】的流通供应量来看，USDT市值排名在【zài】所有加密货币中位列【liè】第三，仅【jǐn】次于ETH。

USDT市值变化 数据来源：Coingecko

2020年USDT发行量变化 数据来源：Longhash

9-22，USDT发【fā】行量仅为【wéi】41亿美元【yuán】，9-22，这一数【shù】值达到204.5亿美元，年内增【zēng】发了【le】163.5亿【yì】美【měi】元，平均每周增发3亿美元。

USDT的增发【fā】速度代表着加密【mì】市场的【de】强【qiáng】劲需求，加密货币交易是其主【zhǔ】要【yào】需求来源，近半年97%的【de】新铸的USDT都是【shì】从【cóng】Tether官方账户直接【jiē】转【zhuǎn】入【rù】加【jiā】密交易【yì】平台。随【suí】着【zhe】市场进入牛市，以及对冲基【jī】金及金融【róng】机构的加入，USDT在衍生品和新兴市场当中获得相当大的需求。

8、央行数字货币(CBDC)研发国家创记录

2020年，在新冠疫【yì】情【qíng】和全球【qiú】经济形势的变【biàn】化之【zhī】下，各国央行加速数字货币【bì】研发与测试【shì】进【jìn】程。1月【yuè】，国际清算【suàn】银【yín】行和支付与市场基【jī】础设【shè】施委员会【huì】对【duì】各个【gè】国家央行数字货币的研究【jiū】现状进行了调查，共有66个国家的央行对此【cǐ】调查做出答复，这66个国家【jiā】覆盖了全球75%的人口、90%的【de】经济产【chǎn】出。

调查数据【jù】显示，全球66家央行【háng】当中【zhōng】，80%的央行【háng】表【biǎo】示【shì】正在研究数【shù】字货币技术，去年这一比例【lì】为70%;此外【wài】，约20%的央【yāng】行【háng】表示很可能在未来六年内发行数字货币【bì】，去年该数据为10%。

其中约50%的央行同时研究零【líng】售【shòu】模式和批【pī】发模式【shì】，35%只【zhī】研究零【líng】售模式，15%只研究【jiū】批【pī】发模式。目前所【suǒ】涉及【jí】的研究大部【bù】分是【shì】概念性的【de】，主要集中在【zài】主【zhǔ】权数字货币的投【tóu】放、重塑支付体系对【duì】国家的潜在【zài】影响【xiǎng】等。其中，批发型CBDC是指使【shǐ】用限于中央银行和金融机构之【zhī】间，不面【miàn】向公众。零售型CBDC也被称为一般目【mù】标型，其使【shǐ】用面向【xiàng】公众。

2020年8月份，毕马【mǎ】威联合The Block Research等机构发布【bù】了【le】《全【quán】球央【yāng】行数字货币概览【lǎn】》，该研究显示，只有极少【shǎo】数的央行【háng】有可能在【zài】未来5年内全面【miàn】实施并发行【háng】数【shù】字货币，但一些央行【háng】已经完【wán】成或正在启动后期阶段试验，例如中【zhōng】国央行数【shù】字货币。下图是当【dāng】下全球各个主权国家【jiā】央行数字货币【bì】的开发进度【dù】。

9、加密货币ATM机在全球部署数量创历史记录

CoinATMRadar统计数据显示，9-22以【yǐ】来【lái】，全球共【gòng】新【xīn】安装了894台比特币ATM。截至9-22，比特币ATM机在全球的部署数量已【yǐ】达【dá】13536台【tái】，创【chuàng】历史【shǐ】新高。其中有【yǒu】10973台ATM机部署在美国，美国ATM机首次超【chāo】过1万台大关。

比特币ATM机是用【yòng】来购买比特币的【de】自动柜员机。部【bù】分【fèn】ATM机具有【yǒu】双向功能，既可以用来购买比特币，也可以将比特币【bì】兑换为现金，且支【zhī】持投【tóu】入【rù】现金或使【shǐ】用信【xìn】用卡来兑换【huàn】比特币。

ATM机已成为人们衡量某一【yī】种加密货币接受度高低的【de】衡量标准【zhǔn】。例如，9-22莱特币创始人Charlie Lee在推特上【shàng】分享【xiǎng】了【le】莱【lái】特币【bì】的价值主张时，提到了九个【gè】方面【miàn】，其中一个方【fāng】面就认【rèn】为【wéi】，LTC的ATM机支持数量【liàng】排名【míng】仅次于比特币，因此可【kě】能更具【jù】投资潜力。

10、郎【láng】咸【xián】平不【bú】要的100个比【bǐ】特币与买披萨的1万个比特【tè】币市值创历史【shǐ】新高

2014年1月份，在经济学家【jiā】郎咸平教授的《财经郎【láng】眼【yǎn】：比特币真相》节【jiē】目上，前比特【tè】币中国 CEO李启元【yuán】提出要送【sòng】给郎【láng】教授 100 个比特币【bì】，以消除郎教授对【duì】于【yú】比特币的误解。郎【láng】教授连【lián】连摆手说【shuō】“你送【sòng】给我【wǒ】比特币，我不【bú】会要【yào】的”。

2014年1月份【fèn】一枚比特币【bì】价格只有【yǒu】800多美元，100个【gè】比特币价值8万多美【měi】元。

2010年，一【yī】名叫Laszlo Hanyecz的程序员用1万个【gè】比【bǐ】特币购买了两个披萨。当时【shí】一枚比特币价值仅为【wéi】0.003美分，1万个比特【tè】币【bì】价值30美分。

如今，比【bǐ】特币【bì】突破27000美元，100枚比特币价【jià】值超过270万【wàn】美元(折合人民币1700万元)，10000枚比【bǐ】特币价值2.7亿美【měi】元(折合人民币17.55亿人民币【bì】)，也就是说，郎教【jiāo】授一口回绝了1700万，程序员小哥一口气吃掉【diào】了17亿【yì】。随着比特币价格继【jì】续【xù】飙涨，这【zhè】100个和10000个比特币价值【zhí】也将再创新高。

免责声明【míng】：市场有风【fēng】险，选择需谨【jǐn】慎!此文仅供参考，不【bú】作【zuò】买卖依据【jù】。